Šis turinys rodomas tik prenumeratoriams
7 SKYRIUS
Sunny Harris
Sunny J. Harris prekiauja daugiau nei 40 metų. Dėka savo matematikos išsilavinimo, ji sukūrė vieną iš pirmaujančių kompiuterinės grafikos programinės įrangos ir išėjo į pensiją 30 metų, kad pradėtų prekiautojos karjerą.
Keletą metų Sunny valdė rizikos draudimo fondą ir dvejus metus iš eilės buvo pripažinta geriausia prekiautoja tarp valdytojų, kurių kapitalas buvo mažesnis nei 10 mln. JAV dolerių, pagal „Stark Research“ reitingą. Jos pelnas siekė įspūdingus 365 % ir 178 %. Nuo 1980-ųjų ji yra profesionali prekiautoja ir savo prekyboje naudoja dinamiškus slenkamuosius vidurkius (DMA) kartu su vidutiniu tikruoju diapazonu (ATR). Ji pastebėjo, kad rinka paprastai auga 1,2 vidutinio tikrojo diapazono prieš korekciją ir 2 vidutinių tikrųjų diapazonų prieš kitą korekciją.
Sunny yra septynių populiarių knygų apie treidingą autorė ir pripažinta mentore tiek privatiems treideriams, tiek instituciniams klientams. Jos prekybos stilius pagrįstas modelių atpažinimu ir specialių įrankių, kuriuos ji sukūrė, pritaikydama savo matematikos ir programavimo žinias, naudojimu. Šiame skyriuje ji dalijasi savo ilgamete prekybos patirtimi, vertingomis idėjomis ir strategijomis, ištobulintomis per ilgą karjerą.
V: Sunny, kur užaugai ir kaip gyvenai prieš pradėdama prekiauti?
O: Aš užaugau Apalačuose, Šiaurės Karolinos ir Tenesio kalnuose. Tikėjau, kad vienintelis būdas iš ten ištrūkti – tai gauti išsilavinimą, todėl sutelkiau dėmesį į mokslus. 17 metų baigiau mokyklą, o 20 metų gavau pirmąjį diplomą. Po to pradėjau dirbti, bet tęsiau studijas.
V: Kada baigėte studijas?
O: Dabar aš lankau Java kursą, todėl galima sakyti, kad aš niekada nebaigiau mokslų, nes mokymasis yra įdomiausia mūsų gyvenimo dalis.
V: Apie treidingą sužinojote universitete?
A: Ne, apie treidingą sužinojau vėliau. Įgijau matematikos bakalauro laipsnį ir pradėjau magistrantūros studijas. Vienas iš mano profesorių, su kuriuo turėjau gerus santykius, pasakė, kad domisi Fibonači skaičiais, ir pasiūlė man parašyti magistro darbą šia tema jo vadovaujama. Man buvo tik 20 metų, ir aš atsakiau: „Man visiškai neįdomūs Fibonači skaičiai“.
Jis atsakė: „Gaila! Jūs galite juos naudoti akcijų rinkoje“.
Aš atsakiau: „Man tai dabar neįdomu, ir apskritai aš niekada nesidomėsiu akcijų rinka“.
Kiek daug nežinai, kai tau 20 metų. Galiausiai parašiau disertaciją kita tema, bet iki šiol ją naudoju savo lygtyse SunnyBands indikatoriui.
K: Apie ką buvo jūsų magistro darbas?
O: Ji buvo skirta mažiausių kvadratų metodui, būtent kreivių aproksimacijai mažiausių kvadratų metodu naudojant skaitmeninį kompiuterį. Tuo metu tai buvo sudėtinga užduotis, nes kompiuteriai tik atsirado. Dabar tai jau neturi jokios vertės: galima tiesiog atlikti skaičiavimus „Excel“ programoje. Bet tada su tuo buvo problemų. Visos mažiausių kvadratų metodo formulės susiduria su sunkumais tendencijos pasikeitimo taškuose. Kai tendencija keičiasi iš augančios į mažėjančią arba atvirkščiai, mažiausių kvadratų metodas ne visada teisingai apskaičiuoja lygtį taip, kad ji atitiktų tendenciją. Būtent čia pravertė mano DMA metodas. Aš sukūriau metodą, kuris iki šiol naudojamas tikslesniam mažiausių kvadratų kreivių braižymui.
V: Kuo užsiiminėjote vėliau?
A: Po bakalauro laipsnio įgijimo įsidarbinau kompanijoje „Lockheed“, kur dirbau inžinierių grupėje, turėdama prieigą prie visiškai slaptos informacijos. Mes kūrėme prototipus „Space Shuttle“. Nemanau, kad „Lockheed“ galiausiai gavo šį kontraktą, bet darbas buvo įdomus. Man labiausiai patiko programavimas, todėl paprašiau perkelti mane į sisteminio programavimo grupę, kur užsiiminėjome tik kodų rašymu. Kitus kelerius metus dirbau sistemine programuotoja Fortran ir Assembler kalbomis.
Vėliau iš „Lockheed“ perėjau į nedidelę trijų žmonių kompaniją San Diege. Sutikau dirbti už 25 % mažesnį atlyginimą, kad galėčiau dirbti šioje startuolinėje įmonėje, kuri neturėjo net biuro. Mes keturiese dirbome mano namuose, o tuo metu jau turėjau vienerių metų sūnų. Dirbdami be poilsio dienų, sukūrėme įmonę, kuri tapo pasauline kompiuterinės grafikos programinės įrangos lydere. Buvau operacijų viceprezidentė ir faktiškai vadovavau įmonei. Tai buvo neįtikėtinai įdomu, bet dirbau be poilsio dienų, todėl 1980 m., kai man buvo 30 metų, nusprendžiau išeiti į pensiją. Per tą laiką įmonė išaugo nuo 4 iki 105 darbuotojų.
V: Kaip tai – išeiti į pensiją 30 metų ir kuo užsiiminėjote?
O: Daug keliavau. Per metus keliaudavau tris ar keturis kartus, paprastai trims savaitėms į įvairius pasaulio kampelius. Iki šiol mėgstu keliauti ir fotografuoti.
V: Ar nebuvo nuobodu tiesiog keliauti ir nedirbti?
O: Praėjus vos devyniems mėnesiams man tapo nuobodu. Toks mano charakteris: man reikia užsiimti kažkuo dideliu. Aš visada sakau: „Jei negyveni ant ribos, vadinasi, užimi per daug vietos“. Man patinka būti ant ribos ir, jei įmanoma, būti lyderiu – būtent tai aš ir dariau keletą kartų.
V: Kas jus atvedė į treidingą?
A: Išėjusi į pensiją, atidaviau savo pinigus valdytojams, kurie pažadėjo kelis kartus padidinti mano kapitalą. Viskas, ką man reikėjo padaryti, buvo investuoti į vadinamąsias „prekių rinkas“ ir leisti prekybos ateities sandoriais konsultantui (CTA) valdyti mano investicijas. Aš sutikau. Deja, per tris savaites jie prarado 75 000 dolerių, ir aš pasakiau: „Viskas, gana… Aš nebesirizikuosiu. Tai ne pelnas, o vien nuostoliai“. Aš atsiėmiau savo pinigus ir pradėjau mokytis prekiauti savarankiškai. Pamaniau, kad pati susitvarkysiu, ir nusprendžiau pabandyti.
V: Ar žinote, kodėl jie taip greitai prarado pinigus?
O: Jie prekiavo kiaulienos ateities sandoriais. Rinka augo, o jie atidarydavo trumpas pozicijas. Dabar tai suprantu, bet tada net nežinojau, kas yra «long», «short» ar kiauliena. Taip aš ir pradėjau prekiauti ateities sandoriais.
V: Kokia buvo jūsų mokymosi kreivė prekybos pradžioje?
A: 1981 m. aš prekiavau akcijomis, investiciniais fondais, korporacinėmis ir savivaldybių obligacijomis, investiciniais deimantais ir nekilnojamuoju turtu. Aš valdžiau gana didelį portfelį. Vėliau perėjau prie S&P 500, kai Čikagos prekių birža atidarė prekybą šio indekso ateities sandoriais. Tai buvo 1982 m., ir tuomet tai buvo „didysis žaidėjas“. Maržos reikalavimai buvo 50 000 dolerių, o ne 5000 dolerių, kaip dabar.
Reikėjo skambinti į biržą paprastu telefonu (tuomet mobiliųjų telefonų dar nebuvo). Operatorius pakeldavo ragelį, ir reikėdavo greitai pasakyti savo vardą ir užsakymą. Tada operatoriai perduodavo jį signaliniais gestais į prekybos salę, kur treideris patvirtindavo užsakymą, ir signalas grįždavo atgal. Visa operacija trukdavo 3–5 sekundes.
Kai tik pradėjau dirbti, pateikdavau užsakymus taip: „Čia Sunny Harris, sąskaitos numeris toks ir toks, PIRKITE 20 S&P artimiausią mėnesį rinkos kaina“.
Bet tada man pasakė: „Jums nereikia viso to sakyti. Tiesiog pasakykite: „Sunny PIRKITE 20“, ir aš viską suprasiu“.
Aš paklausiau: „Kaip jūs galite taip greitai suprasti?“
Man atsakė: „Jūs esate vienintelė moteris, kuri skambina į biržą“.
Aš dažnai važinėjau į Čikagą, 3–4 kartus per metus, susitikti su treideriais. Turėjau du nuolatinius brokerius, per kuriuos vykdydavau visas sandorius. Vietoj bendro numerio skambindavau jiems tiesiogiai. Tai buvo nuostabus laikas.
V: Ar greitai pradėjote gauti pelną?
O: Iš pradžių nepraradau pinigų, o tai, tikriausiai, buvo bloga patirtis. Kai prekiavau akcijomis ir investiciniais fondais, turėjau brokerį, kuris kasdien skambindavo ir duodavo rekomendacijas. Jis buvo geras specialistas. 1987 m. tarp mūsų kilo ginčas. Jis buvo mano brokeris nuo 70-ųjų ir visada teisingai prognozuodavo, išskyrus vieną kartą. Aš jam pasakiau: „Aš važiuoju į Europą, noriu parduoti visas savo akcijas ir investicinius fondus“.
Jis atsakė: „Ne, dabar yra stipriausias bulių trendas istorijoje! Mes dar nieko panašaus nematėme, palaukite!“
Aš pasakiau: „Ne, mano grafikai rodo, kad mes esame viršūnėje ir netrukus pradėsime kristi. Manau, mus laukia kritimas“.
Po pietų aš jam parodžiau, ką mačiau, bet jis atsakė: „Grafikai nieko nereiškia“.
Aš atkakliai tvirtinau: „Tai mano pinigai, ir aš noriu viską parduoti“.
Jis nenoriai sutiko: „Na, jei taip manai…“
Aš viską pardaviau ir išvykau į Europą. Būdama Londone, per televiziją stebėjau rinkos griūtį. Penktadienį Dow Jones 30 indeksas nukrito 105 punktais. Savo kelionės draugams pasakiau: „Pirmadienį jis nukris dar 500“.
Ir jis nukrito 506 punktų. Tada aš galutinai susidomėjau prekyba ir technine analize. 1987 m. tapo lūžio tašku, ir nuo tada aš prekiauju tik S&P 500 ateities sandoriais.
K: Kokią strategiją naudojote tuo metu?
A: Aš matau modelius ir formas. Ne tik grafikuose, bet ir visur. Išėjusi į pensiją, net įgijau kinematografijos ir fotografijos jaunesniosios specialistės laipsnį. Jei mokate matyti modelius, galite daryti geras nuotraukas be kadravimo – būtent tuo aš ir užsiiminėjau. Grafikose taip pat mačiau modelius, bet tuo metu juose net nebuvo slenkamųjų vidurkių. Tai buvo tiesiog grafikai. Tuomet nebuvo žvakinių grafikų. Jie nerodė atidarymo kainos – tik maksimumą, minimumą ir uždarymo kainą. Aš tiesiog pastebėdavau modelius ir priimdavau sprendimus pirkti ar parduoti.
V: Taigi, jūs viską pardavėte ir išvykote į Europą. Kas nutiko toliau?
O: Penktadienį Dow Jones nukrito 105 punktais, pirmadienį – dar 506. Antradienio rytą aš paskambinau savo brokeriui ir pasakiau jam: „Pirk viską, ką tik gali rasti“. Rinka atsigavo, bet man tai buvo milijono dolerių sandoris. Aš nepraradau nė cento, nusipirkau pigiau ir stebėjau, kaip rinka vėl kyla. Tai buvo didžiausias sandoris per visą mano prekybos karjerą.
V: Koks buvo jūsų blogiausias sandoris?
O: Blogiausias sandoris buvo tada, kai per dvi minutes praradau 13 000 dolerių. Tuo metu tai buvo dideli pinigai. Tuo metu vyko karas su Iraku. Visur skraidė „Scud“ raketos, ir kiekvieną kartą, kai gaudavome pranešimą, kad raketa pataikė į Jeruzalę, rinka krito. Aš stebėjau visą tai ir turėjau ilgą poziciją. Tada ekrane pasirodė James Baker ir pasakė, kad rinka smarkiai krito. Aš kaip pamišusi paskambinau savo biržos brokeriui: „Išeik iš sandorio, išeik iš sandorio!“
Jis atsakė: „Not held, not held“.
Aš paklausiau: „Ką tai reiškia?“
Jis atsakė: „Neturiu laiko“ – ir padėjo ragelį.
Tada man teko paklausti savo kolegų prekiautojų, ką reiškia „not held“. Tai reiškė, kad jis negali laikytis konkrečios kainos, nes rinka juda pernelyg greitai.
Aš negaliu jam duoti ribinės kainos, už kurią jis turi išeiti. Todėl aš vėl jam paskambinau ir uždariau poziciją. Tuo metu nuostolis sudarė 13 000 dolerių. Aš supratau, kad kartais verta išlaikyti nuostolingus sandorius šiek tiek ilgiau. Jei aš nebūčiau uždariusi nuostolingos pozicijos, netrukus rinka būtų pasikeitusi.
Bet tam reikia mokėti skaityti grafikus, kad suprastum, kur juda rinka.
K: Minėjai, kad pradėjai uždirbti nuo pat pradžių ir tai nebuvo labai gerai. Ar patyrei didelių nuostolių?
A: Ne, aš naudoju daug matematinių įrankių, kurie padeda man analizuoti rinką. Aš niekada nepatyriau didelių nuostolių, bet mano istorijoje buvo du nuostolingi metai. 2001 m. aš patyriau nuostolių, kai Nasdaq žlugo per dotcom burbulą. Tuo metu aš turėjau daug investicijų į Nasdaq. Iš tiesų, aš tada prekiavau savo rizikos draudimo fondo lėšomis. Tais metais praradau 11 %, o rinka smuko 76 %. Tai buvo vieneri nuostolingi metai. O antrieji… jau neprisimenu. Bet tiksliai žinau, kad jų buvo du. Aš ne per daug atidžiai sekiau savo statistiką.
K: Kaip susidorojote su tais nuostoliais? Tai tikriausiai labai paveikė jūsų pasitikėjimą savimi.
O: Tai tikrai sunku. Kai patiri tokius nuostolius ir baigi metus su minusais, tai labai demoralizuoja. Paprastai, kai taip atsitinka, aš kur nors išvykstu, darau pertrauką, pailsiu, o tada grįžtu su naujomis jėgomis. Po gero poilsio jaučiuosi užtikrintai. Be to, daug fotografuoju.
V: 2024 m. sausio 1 d. bus 43 metai, kaip prekiaujate. Per šiuos 43 metus daugiausia prekiavote savo sąskaita? Ar kada nors galvojote apie fondo įkūrimą?
O: Taip, porą metų turėjau rizikos draudimo fondą. Bet supratau, kad man nepatinka valdyti svetimus pinigus. Klientai skambina kiekvieną dieną, užduoda daug klausimų apie sąskaitos būklę, apie tai, kiek pinigų uždirbta, kokios sandoriai sudaryti ir pan. Jei tokių klientų daug, diena tampa labai įtempta. Man to tiesiog nereikia. Turiu pakankamai savo lėšų prekybai ir noriu dirbti savarankiškai.
K: Jūsų fondas rodė gerus rezultatus?
O: Taip, tuo metu buvau CTA Nr. 1. Man paskambino ir pasiūlė tvarkyti savo statistiką, kas mėnesį ją siųsti ir rodyti sandorius. Aš nežinojau, kam jiems visa ši informacija – manęs tiesiog paprašė tai daryti. O tada metų pabaigoje man paskambino ir pasakė: „Sveikiname!“
Aš paklausiau: „Su kuo?“
Man atsakė: „Jūs esate numeris vienas“.
Aš paklausiau: „Numeris vienas kuo?“
Man atsakė: „Jūs esate geriausia CTA. Ar nematėte reitingo?“
Aš atsakiau: „Kur aš galėjau pamatyti šį reitingą? Aš net nežinojau, kad mane vertina“.
Tai atrodė juokinga.
V: Papasakokite apie savo dabartinį prekybos stilių.
A: Aš esu techninė analitikė, todėl grafikuose matau modelį, apie kurį sužinojau iš 746 perskaitytų knygų. Iš dalies tai vyksta intuityviai, nes mano smegenys apdoroja informaciją, kurią įsisavinau per pastaruosius 43 metus.
Aš atidarau 3–5 sandorius per dieną, reaguodama į dienos svyravimus. Prekyboje naudoju savo sukurtą indikatorių SunnyBands. Prekiauju E-mini S&P 500 ateities sandoriais 5 minučių grafike, obligacijomis 45 minučių grafike ir akcijomis dienos grafike.
K: Jūsų laiko intervalai yra gana įvairūs. Kaip jūs viską valdote? Ar turite tam tikrą tvarką, ką ir kada stebėti?
A: Turiu kelis monitorius ir tiksliai žinau, kas vyksta kiekviename iš jų. Skirtingoms užduotims turiu skirtingus kompiuterius. Pavyzdžiui, TradeStation platforma veikia atskirame kompiuteryje, kuriame nėra nieko kito. Aš stebiu duomenis penkiuose monitoriuose.
K: Kaip jūs perėjote nuo skambučių brokeriui, kad jis sudarytų sandorius, prie prekybos pagal 5 minučių grafiką? Juk tai visiškai skirtingi dalykai.
A: Taip, skirtumas didžiulis, ir tai vyko palaipsniui. Pirmiausia aš studijavau dienos ir savaitės grafikus. Tada perėjau prie 15 minučių S&P 500 ateities sandorių grafikų ir ilgus metus prekiavau taip. Bet tada pridėjo naktinę sesiją. Kai atsirado skaitmeninė valiuta Globex ir prekyba tapo vykdoma 23 valandas per parą, teko prisitaikyti. 15 minučių grafikas jau neveikė taip, kaip anksčiau. Tada perėjau prie 5 minučių grafiko ir nuo tada prekiauju pagal jį.
K: Ar planuojate pereiti prie 1 minutės grafiko?
A: Viename iš monitorių visada atidarytas 1 minutės grafikas, ir aš jį stebiu. Tačiau manau, kad jis pernelyg greitas ir paviršutiniškas, kad būtų galima stabiliai uždirbti. Jis nuolat šokinėja į šoną, bet kiekvienas judesys yra tik vienas ar du punktai. Tendencijos pasikeitimo taškai yra pernelyg arti vienas kito, juos sunku pagauti. Todėl aš jo nenaudoju prekybai.
K: Kaip sugalvojote SunnyBands indikatorius, kurį naudojate savo prekyboje?
A: DMA (dinaminis slenkamasis vidurkis) indikatorius buvo aprašytas mano magistro darbe, skirtame kreivių pritaikymui tendencijos pasikeitimams. Taigi reikalingi matematiniai duomenys man jau buvo. Kai pradėjau prekiauti, naudojau slenkamuosius vidurkius, bet greitai supratau, kad jie dėl rinkos triukšmo lemia nuostolius. Man tai nepatiko. Tada išbandžiau MACD (slankiųjų vidurkių konvergencija/divergencija) indikatorius. Jis parodė geresnius rezultatus, bet tai taip pat nebuvo tai, ko man reikėjo. Todėl pridėjau ADX filtrą (vidutinis kryptingumo indeksas), kad sandorius atidaryčiau tik labai trumpų tendencijų laikotarpiais. Naudojau ADX su 5 laikotarpio 15 minučių grafikuose. Šią idėją paėmiau iš Jake’o Bernstein’o publikacijų.
Dabar aš kiekvieną savo idėją bandau TradeStation platformoje, bet tuo metu įrankiai buvo daug primityvesni. Nepaisant to, aš vis tiek bandžiau idėjas ir tai darau iki šiol. Aš saugau visus tyrimus, kuriuos atlikau kurdama DMA. SunnyBands yra tik jos išplėtimas. Viršutinė vidinė juosta yra 1,2 vidutinio tikrojo diapazono (ATR) atstumu nuo DMA, o išorinė juosta – 2,0 ATR. Šios išorinės juostos padeda man nustatyti, kur rinka eis toliau. Su kiekvienu rinkos judesiu DMA perskaičiuoja savo laikotarpį, todėl tai yra savaime prisitaikantis ir labai dinamiškas indikatorius. Jis „žino“, kada reikia pasitraukti iš rinkos kelio, o kada sekti juo. Taip aš išvengiu daugumos klaidingų judesių. Aš naudoju SunnyBands prekybai grįžtant prie vidurkio.
K: Ką reiškia vidutinio tikrojo diapazono reikšmės 1,2 ir 2,0?
A: Aš dažnai pastebėjau, kad rinka pakyla 1,2 ATR ir atsitraukia. Tada ji vėl pakyla 2 ATR ir vėl atsitraukia. Iš pradžių tai nustatydavau akimis, vėliau užprogramavau šias reikšmes ir optimizavau jas, kad patikrinti, ar galima gauti tikslesnius parametrus. Paaiškėjo, kad ne. Būtent šios reikšmės pasirodė esančios optimalios. Tai ir yra menas matyti modelius.
K: Jūs naudojate šį įrankį tiek prekybai pagal tendencijas, tiek tendencijos pasikeitimams. Kaip suderinate šiuos du metodus?
A: DMA man parodo, kuria kryptimi reikia prekiauti. Kai rinka yra tendencinga, dvi DMA yra arti viena kitos ir juda aukštyn arba žemyn. O kai rinka formuoja „sėdynę“ (t. y. yra plokščia), tai yra konsolidacijos laikotarpis. DMA automatiškai pasislenka, kad kaina galėtų pasukti prieš linijoms susikertant. Tai šiek tiek neįprasta koncepcija, bet būtent taip tai veikia. DMA automatiškai pašalina klaidingus judesius. Svarbiausias dalykas – tai indikatorius, kuris perskaičiuojamas remiantis rinkos elgsena.
V: Ar naudojate kokias nors zonas savo prekyboje ar orientuojatės tik į SunnyBands?
A: Aš atsižvelgiu į dienos atidarymo kainą, dienos ar prekybos sesijos minimumą ir maksimumą. Aš prekiauju tik per dienos sesiją ir tiksliai žinau, kur pasirodys SunnyBands signalai: juk aš jau 37 metus prekiauju pagal šiuos signalus.
V: Jūsų prekyba pagrįsta matematika ir sisteminiu požiūriu, bet per šiuos metus jūs tikriausiai pridėjote intuicijos ir veiksmų laisvės?
A: Žinoma, kaip gi kitaip? Kai tiek metų kasdien stebite tą patį, pradedate jausti rinkos ritmą.
Aš, žinoma, ne R. N. Elliot, kuris pamatė bangas vandenyne ir suprato, kad rinka juda taip pat. Dabar aš taip pat jaučiu rinkos bangas. Jei pakankamai kartų įmesi kamuolį į krepšelį, tapsite geru žaidėju arba mesite šį užsiėmimą.
V: Ar jūs kaip nors automatizuojate prekybą ar visus sandorius atliekate rankiniu būdu?
A: Aš visus sandorius atlieku rankiniu būdu. Dvejus metus bandžiau sukurti automatizuotą strategiją, pagrįstą SunnyBands indikatoriumi. Pavyko neblogai, bet ne taip gerai, kaip man pačiai, todėl man to nereikia. Robotas pralaimėjo man intuicijos srityje. Aš matau dalykus, kurių negaliu užprogramuoti.
K: Apibūdinkite savo prekybos dieną. Kiek valandų paprastai praleidžiate prie grafikų?
A: Aš nemėgstu prekiauti iškart po rinkos atidarymo. Aš stebiu grafikus nuo 7 val. ryto Kalifornijos laiku iki rinkos uždarymo. Paprastai sandorius uždarau iki 13:00. Nemėgstu prekiauti pratęstoje sesijoje. Taigi prekiauju nuo 7 iki 9 ryto, tada vedu prekybos sesiją internete, kur kiti prekiautojai gali stebėti mano prekybą. Ji baigiasi 10 ryto, po to darau trumpą pertrauką. Tada grįžtu ir prekiauju iki rinkos uždarymo. Tuo pačiu metu rašau knygas, programuoju, dirbu prie savo svetainės ir pan. Aš visada labai užimta.
K: Jūs atidarote maždaug nuo trijų iki penkių sandorių per dieną. Kiek laiko juos laikote? Keletą minučių ar kelias valandas?
O: Viskas priklauso nuo tendencijos. Pavyzdžiui, šįryt aš atidariau trumpą poziciją, ir mano sandoris truko apie 45 minutes. Tada tendencija pasikeitė, aš atidariau ilgą poziciją ir uždariau sandorį dienos pabaigoje. Taigi aš iš anksto nežinau, kiek laiko truks vienas ar kitas sandoris. Aš tiesiog seku judėjimą.
V: Ar SunnyBands indikatorius rodo pelno tikslą ar tik įėjimo tašką?
A: Jis rodo įėjimo tašką, bet, tarkime, mes įėjome į ilgą poziciją apatiniame SunnyBands riboje, o kaina kyla. Jei kaina pasiekia viršutinę ribą, bet netampa raudona, o lieka žalia, nėra priežasties uždaryti sandorį. Paprastai kaina tampa raudona virš SunnyBands indikatoriaus, tada grįžta į intervalą, ir tada aš įeinu į trumpąją poziciją.
K: Papasakokite apie savo pinigų valdymą. Kaip valdote savo sandorius? Pridedate prie atviros pozicijos, uždarote ją etapais, naudojate stop loss?
A: Turiu lentelę pavadinimu „Ultimate F“. Ji yra kilusi iš Ralfo Vinsono „optimal-f“. Mes su Ralfu tapome draugais, kai radau klaidų jo knygos matematinėse skaičiavimuose. Aptarėme tai, aš jam parodžiau, kaip ištaisyti klaidas, ir jis leido man savo versiją pavadinti „Ultimate F“. Aš ją pakeičiau taip, kad kapitalo kreivė neturėtų gilių kritimų, kaip jo optimal-f.
Jo sistema duoda daugiau pinigų nei mano, bet ji yra daug rizikingesnė. Aš sukūriau lentelę, skirtą apskaičiuoti sandorio kontraktų skaičių, remdamasi savo Ultimate F ir sudėtiniu procentu.
Aš niekada neprekiauju daugiau nei 20 kontraktų, bet maksimaliai padidinu pelną naudodama paprastą lentelę. Aš neprisidedu prie atviros pozicijos ir jos neuždarau etapais – tiesiog atidarau tam tikrą skaičių kontraktų ir uždarau juos visus iš karto.
Ši formulė pagrįsta pelno ir nuostolių srautu: įvedate pelno ar nuostolio duomenis iš ankstesnio sandorio, ir lentelė apskaičiuoja, kiek kontaktų galite naudoti kitame sandoryje. Nuostolingų sandorių serijoje kontaktų skaičius mažėja, kol nepradėsite pelningų sandorių, po to jis vėl auga.
V: Koks yra jūsų vidutinis pelningų sandorių procentas ir rizikos ir pelno santykis?
A: Mano laimėjimų procentas yra 78 %, o pelno ir rizikos santykis – 2:1. Taigi viskas yra gana neblogai.
V: Kur saugote viską, ko išmokote per visus šiuos metus?
A: Viską, ką noriu įsiminti arba greitai rasti, skelbiu savo svetainėje http://MoneyMentor.com. Pavyzdžiui, jei man reikia sužinoti, kada vyksta FRC posėdžiai, tai randu skyriuje „Ištekliai“. Jei man reikia turto kitam ateities sandoriui, jis yra tame pačiame skyriuje. Ten yra pajamų ataskaitos ir Čikagos prekių biržos kalendorius – viską renku vienoje vietoje. Tai mano asmeninis informacijos šaltinis.
Viskas prasidėjo nuo to, kad turėjau nedidelę juodą knygelę, kurioje užsirašydavau vardus, telefono numerius ir adresus. Laikui bėgant tai išaugo į mano žurnalą „Prekiautojų katalogas ir išteklių vadovas“ („Traders Catalog and Resource Guide“), kurį leidžiau aštuonerius metus. Vėliau jis tapo „MoneyMentor“, kurį aš pradėjau 1995 metais.
K: Kokį patarimą duotumėte pradedantiesiems prekiautojams, kurie nori pasiekti jūsų lygį? Ką jiems pasakytumėte?
A: Skaitykite, skaitykite ir dar kartą skaitykite. Ir prekiaukite demo sąskaitoje, kol pradėsite stabiliai gauti pelną. Nerizikuokite iš karto tikrais pinigais. Jūs galite juos prarasti ir prarasite. Visi patiria nuostolių, net aš. Praėjusi savaitė man buvo nuostolinga: praradau 40 dolerių. Buvau labai nusivylusi. Taigi, visi susiduria su nuostoliais, ir geriau iš pradžių išmokti su jais susidoroti demo sąskaitoje.
V: Bet ar prekyba realia sąskaita neverčia į tai žiūrėti rimčiau nei prekyba demo sąskaita?
A: Jūs turėtumėte pamatyti mane mano prekybos kambaryje realiu laiku. Aš taip pat emocingai reaguoju į demo sandorį kaip ir į realų. Manau, kad dauguma žmonių, vos pradėję prekiauti realiomis sąskaitomis, iš karto patiria nuostolių, nes juos apima baimė. Vienas mano klientas man pasakė, kad ketina pereiti iš demo sąskaitos į realią. Aš paprašiau jo to nedaryti. Galiausiai jis prarado 1 200 dolerių ir man paskambino beveik verkdamas. Jis buvo tiesiog sunaikintas sielvarto. Aš patariau jam nustoti prekiauti realia sąskaita ir grįžti prie demo sąskaitos. Po savaitės jis vėl paskambino: „Aš jau praradau 4 500 dolerių“.
Aš paklausiau: „Prekiaujate demo sąskaita?“
„Ne“.
Todėl aš labai rekomenduoju kuo ilgiau prekiauti demo sąskaitoje, kol tikrai įgysite patirties. Visada bus naujų sandorių, visada bus naujų kritimų ir visada bus dar viena galimybė. Manau, kad svarbiausia prekiautojo savybė yra kantrybė.
K: Kaip suprasti, kad galima pradėti prekiauti realia sąskaita?
A: Jei turėsite pelningų sandorių mėnesį, kurio pajamos pakaks pragyventi sau ir savo šeimai, tada galite pereiti prie realios sąskaitos. Bet jei per mėnesį uždirbsite tik 50 dolerių, už šiuos pinigus neišgyvensite. Tai reiškia, kad reikia toliau mokytis, kol pradėsite gauti pakankamą ir stabilų pelną.
K: Jums puikiai pavyksta suderinti prekybą su įprastu gyvenimu, ir manau, kad tai sąmoningas pasirinkimas. Kaip, jūsų nuomone, prekyba ir įprastas gyvenimas dera tarpusavyje?
O: Aš nieko nekeisčiau, man patinka tai, ką darau. Penktadienio popietę, kai užsidaro rinka, netgi jaučiu nedidelį liūdesį, nes nebegaliu prekiauti. Mano vyras yra gydytojas, o gydytojai yra labai užimti žmonės, todėl turiu pakankamai laiko prekybai. Mes kartu jau 33 metai ir pripratome vienas prie kito. Gydytojas užsiima medicina, aš – prekyba, šie du pasauliai beveik nesikerta.
K: Ar manote, kad kokios nors jūsų charakterio savybės padėjo jums, kaip moteriai, pasiekti sėkmės prekyboje?
O: Manau, moterys yra kantresnės už vyrus.
Vyrai nori iš karto mestis į kovą, o moterys labiau linkusios analizuoti: „Pirmiausia išsiaiškinsiu, išstudijuosiu, pažiūrėsiu, išanalizuosiu, o tada nuspręsiu, ar verta tuo užsiimti“. Mano patirtis rodo, kad vyrai dažniausiai iš karto meta save į prekybą. Dauguma mano klientų yra vyrai.
Anksčiau beveik visi buvo vyrai, o dabar apie 10 % mano klientų yra moterys. Jų nedaug, bet daug daugiau nei anksčiau.
K: Kodėl, jūsų nuomone, moterys rečiau ateina į treidingą?
A: Manau, moterys yra atsargesnės rizikos atžvilgiu. Aš ne, aš šiuo atžvilgiu esu netipiška. Man patinka rizika – tai dalis, kuri man teikia malonumą. Bet apskritai moterys yra mažiau linkusios rizikuoti ir mieliau laukia, kol viskas paaiškės. Sakyčiau, kad daugelis moterų laukia palankaus momento sandoriui, o vyrai dažnai sudaro sandorius pernelyg greitai. Tai pagrindinė problema, kurią pastebiu savo vyriškos lyties klientuose.
V: Jūs sakėte, kad perskaitėte 746 knygas. Kokias knygas patartumėte perskaityti prekiautojams?
A: Būtina perskaityti Johno Murphy knygą „Techninė finansų rinkų analizė“ (Technical Analysis of the Financial Markets). Ši knyga jau seniai parduodama ir išleista keliais leidimais. Kai tik pradėjau mokytis prekybos – buvau ką tik išėjusi į pensiją, tai buvo 1980 arba 1981 metais – nuėjau į knygyną ir radau šią knygą. Ji kainavo 50 dolerių, ir aš pagalvojau: „O Dieve, tikiuosi, ji to verta“. Aš ją perskaičiau nuo pradžios iki galo, pažymėdama svarbias vietas žymekliu. Tada nusipirkau dar vieną egzempliorių, kad galėčiau perskaityti šią knygą dar kartą, bet jau darydama mažiau pastabų, pažymėdama tik svarbiausius dalykus. Vėliau susipažinau su Johnu Murphy techninės analizės seminare ir nusipirkau dar vieną egzempliorių, kad jis jį pasirašytų. Dabar turiu tris šios knygos egzempliorius!
K: Ką gaunate iš knygų kaip visą darbo dieną dirbanti prekiautoja?
A: Visada tikiuosi rasti kažką naujo, bet dažnai nusiviliu. Vis dėlto skaitau toliau. Mano svetainėje yra skyrius „Knygų klubas“, kuriame pasakoju apie perskaitytas knygas ir diskutuoju apie jas su kitais. Man patinka gauti komentarus ir pastabas. Kaip jau sakiau, savo svetainėje saugau daug naudingos informacijos.
K: Kokie įgūdžiai, jūsų nuomone, yra svarbiausi prekiautojui?
A: Kantrybė, atkaklumas ir ryžtas. Norėdami tapti geru prekiautoju, turite labai ilgai dirbti su savimi. Todėl jums reikia kantrybės, atkaklumo ir ryžto, kad galėtumėte susidoroti su nuostoliais.
SUNNY PREKYBOS PATARIMAI
1. Studijuokite rinkos modelius.
Kai įgysite prekybos patirties, pradėsite pastebėti rinkos modelius. Sunny meilė fotografijai padėjo jai išugdyti vizualinį rinkos suvokimą. Būtent šis suvokimas padėjo jai parduoti akcijas iki 1987 m. krizės.
2. Naudokite įvairius įrankius ir laiko intervalus.
Sunny sukūrė lankstų prekybos stilių, kuris veikia įvairiose rinkose ir laiko intervaluose. Ji įnešė įvairovės į savo prekybą, pasirinkdama nesusijusius aktyvus.
Be to, ji derina dienos prekybą su swing prekyba.
3. Susikoncentruokite.
Geras prekiautojas negali vienu metu prekiauti pagal daug strategijų. Susikoncentravimas svarbus tiek prekiaujant, tiek norint suprasti bendrą vaizdą. Sunny sukūrė SunnyBands indikatorius ir susikoncentravo į jį – būtent tai padėjo jai pasiekti sėkmę.
4. Būkite užsiėmę.
Nors mintis išeiti į pensiją ir keliauti atrodė viliojanti, Sunny suprato, kad jai reikia didesnio tikslo. Todėl ji grįžo į prekybą. Tai padeda jai išlikti smalsiai, tobulėti ir maksimaliai išnaudoti savo įgūdžius.
5. Visada bus kitas sandoris.
Rinka niekur nedings. Praleisti vieną sandorį – ne bėda. Pilnu etatu dirbantys prekiautojai, tokie kaip Sunny, neskuba sudaryti sandorio, jei nėra tikri dėl jo. Jie pasirengę kantriai laukti geresnio prekybos scenarijaus.
(bus daugiau)
Išversta specialiai portalui Spekuliantas.com